会计舞弊浅说

会计舞弊，是会计理论研究领域的一个热闹话题。会计舞弊事件的发生，也向来引发人们关注，而上市公司的会计舞弊则往往会引起资本市场的震动。比如最近的两康：康美药业、康德新。这两家康字头的上市公司，依次出事，引发中国资本市场的地震，甚至导致众多股东纷纷抛售手中的带康字头的股票，这不得不说是中国股市的奇观之一。

会计舞弊当然是舞弊的一种，所以我们首先要搞清楚什么是舞弊。而对于什么是舞弊，众说纷纭，研究舞弊的文章也是汗牛充栋。有关舞弊的理论也是无数，什么三角理论、gone理论，不一而足。

什么是舞弊？我认为关于舞弊最为本质的定义就是欺骗，就上市公司的舞弊而言，其实是上市公司在欺骗投资者、债权人等这些公司资金的主要提供者，让这些人因被欺骗而蒙受了损失。

而会计舞弊，无外乎是利用会计手法进行的舞弊，盈余管理不论，盈余操纵就有了舞弊的嫌疑，虽然我们不能完全将二者划上等号。会计造假往往与会计舞弊天然联系在一起，之所以这样，是因为会计造假的目的往往正在于欺骗别人，实施舞弊，使别人遭受损失，从而自己得利。

舞弊一词是现代术语，但是在帕乔利那个时代，应该也已经出现了会计造假的苗头，要不然帕乔利不会在《数学大全》一书中提到会计造假。近代比较出名的舞弊案，1720年的南海公司案可能具有里程碑式的意义，因为这一事件，直接导致近代注册会计师审计的诞生，也催生了英国当时颁布了《泡沫公司法案》，取缔了有限责任公司，直接使得公司制的企业形式在英国中断了百年。

注册会计师审计的产生，大大减少了会计舞弊发生的频率与概率；但是如果会计师事务所与上市公司勾结，就会使得审计在防范舞弊的过程中失去作用，甚至推波助澜，导致更大规模舞弊事件的发生。这一情况终于在2001年发生总爆发。在这一年，发生了安然事件，这家公司制造了当时美国历史上最大的破产案，也是当时最大的会计舞弊案。

案件发生之后，美国政府迅速行动，采取司法手段解散了安达信会计师事务所，同时迅速颁布了萨奥法案，实行对上市公司的严格监管，并对于上市公司的舞弊案零容忍。之后发生的世界通信公司案就正好撞在了枪口上，在此法律的监管下，世通公司继续创造纪录，取代安然，成为美国第一大公司破产案。这两家公司的破产，给予这两家公司的股东以巨额的损失。不过，因为美国健全的民事诉讼的赔偿制度，多少还是给予他们弥补了不少损失。自此之后，美国资本市场再也没有发生过比较大的舞弊案件。

而反观中国，在2001年之时，也爆发了中国的安然事件，即银广夏事件，这起案件也算是震动中国资本市场，不过之后的处理却令人难以置信，一家造假如此恶劣的公司，不仅没有退市破产，反而到现在，还在中国资本市场上堂而皇之地存在着，这不得不说只有在中国才会出现的奇观。

而作为银广夏事件的受害者的股东，却无法通过民事诉讼要求赔偿，因为没有相关的法律依据，而中国也没有集体诉讼制度，由单个股东去要求赔偿，难度大，交易费用高，几乎不可能有赔偿的可能。证监会对上市公司的处罚，顶格也只有30万元，这简直是鼓励上市公司舞弊啊，舞弊的代价低到令人发指。

只可惜当时，中国的监管机构对于资本市场的认识不到位，没有以此为契机，建立舞弊的赔偿新机制，加大上市公司实施舞弊的成本，同时也在中国建立举证制度倒置的民事赔偿制度，以利于受损的投资者能得到赔偿，其权益能得到保护与补偿。

对于审计师事务所有处罚也是不痛不痒，当时没有发现舞弊的会计师事务所，只是处罚了几个签字会计师，会计师事务所只是进行了改组，并入到其他会计师事务所之中，实实在在是马照跑，舞照跳，一切又恢复到一片祥和之中，但是这显然为将来爆发更大的舞弊埋下了伏笔。这次的报应一应而来，前脚有康美药业的近300亿的会计差错，后面就有康得新的200亿银行存款的不翼而飞，哗天下之大稽，又一次刷新了我们对于会计舞弊的认知，刷新了会计舞弊造假的新底线。

我们要问一句的是，美国通过安然事件的教训，颁布新法案，对于舞弊的解决提供了制度保证，而中国在发生银广夏如此严重的舞弊案之后，其处理，治标不治本，最终埋下了定时炸弹，引来了两康的罪恶之花。

其实中国资本市场完全可以对于会计舞弊，特别是重大的会计舞弊零容忍，将这些资本市场的蛀虫驱除出去，严格退市制度，同时建立对于舞弊公司的重罚制度，罚到其破产为止，在民事诉讼赔偿上也采取举证倒置的制度安排，三管齐下，我相信中国资本市场的舞弊案件会急剧下降。什么样的制度就会带来什么样的行为，一个其实是鼓励大家实施舞弊的制度安排，当然会引来众多舞弊的发生，而要避免这一点，在制度安排层面先做好工作，就是当务之急了。修改证券法已经到了刻不容缓的地步了。衷心希望中国的资本市场早日变成没有舞弊的市场。